Los españoles, como el resto de los europeos, creíamos que con la bajada de los tipos de interés por parte del Banco Central Europeo (BCE) iba a comenzar una mejor situación en la relación con los bancos a la hora de pedir un préstamo. Pero la banca española quiere asegurarse que los préstamos que conceda serán devueltos. En el recuerdo está la crisis de 2008 y todos los problemas de morosidad que les puso contra las cuerdas, aunque el origen fuera una burbuja inmobiliaria. Lo cierto es que tanto las familias como las empresas han comenzado a pedir más créditos en el segundo trimestre de este año (la bajada de los tipos fue en junio), mientras las entidades financieras optan por endurecer sus condiciones para concederlos.

La última encuesta sobre préstamos del Banco de España del segundo trimestre así lo pone de manifiesto. La banca ha endurecido aún más las condiciones para acceder a una hipoteca durante el segundo trimestre del año, a pesar de la relajación generalizada de la banca europea. El 10% de los bancos españoles han aplicado condiciones más exigentes a la hora de conceder los préstamos para adquirir una vivienda, mientras que de media, el 6% de las entidades de la Unión Europea ha constatado una flexibilización, es la conclusión a la que ha llegado también el BCE.

Comparados los datos entre las entidades financieras pertenecientes a la Unión Europea, en Francia, el 33% de los bancos asegura haber rebajado las exigencias y en Italia, el 9%. En Alemania hubo un ligero endurecimiento (el 7%). La respuesta de este comportamiento por parte de los bancos es el incremento de ofertas y competitividad en el mercado a partir del segundo trimestre con el fin de reactivar la demanda de crédito que, por los elevados tipos de interés, se mantuvo con un perfil excesivamente bajo.

El Banco de España confirma la mayor petición de préstamos

Tras el estudio del BCE, la encuesta que acaba de hacer pública el Banco de España confirma que la demanda de préstamos aumentó en todos los segmentos (empresas, financiación al consumo y adquisición de vivienda) entre abril y junio pasados. El incremento de solicitudes fue algo más intenso en el crédito a hogares para consumo y otros fines, según concreta el supervisor español.

El Banco de España explica este incremento, sobre todo en lo que respecta a los créditos para la compra de vivienda, por la mayor confianza de los consumidores, así como la mayor oferta que encuentra entre las entidades financieras, pese a que las condiciones para acceder al préstamo.

Pero también los préstamos a las familias para consumo y otros fines han aumentado. El mayor gasto en bienes de consumo duradero y la mayor confianza de los consumidores habrían impulsado al alza la demanda, mientras que en el segmento de financiación a las empresas, las entidades bancarias han indicado que han observado unas mayores necesidades para financiar inversiones en activos fijos y existencias y circulante, así como un menor uso de financiación interna, explica el supervisor.

Las condiciones se han endurecido

Por lo que respecta a la oferta, el Banco de España precisa que la banca ha endurecido ligeramente los criterios de concesión de préstamos a hogares, tanto para la adquisición de vivienda como para el consumo y otros fines, a lo largo del segundo trimestre del año. Para las empresas, los criterios de concesión se mantuvieron sin variaciones.

El Banco de España explica que este endurecimiento a los hogares se habría producido, en el caso de los destinados a adquisición de vivienda, por la menor tolerancia al riesgo de algunas entidades bancarias.

En cambio, en los créditos destinados a consumo y otros fines, el endurecimiento habría sido consecuencia de un cierto deterioro de las perspectivas económicas generales y de la solvencia de los prestatarios y, en menor medida, de los mayores costes relacionados con el nivel de capital de las entidades financieras.

En cuanto a las condiciones generales aplicadas a los nuevos créditos, estas no habrían presentado variaciones en el segmento de financiación a las empresas, en tanto que en el del crédito a las familias destinado a consumo y otros fines se habrían endurecido ligeramente, y en el de los préstamos a los hogares para adquisición de vivienda habrían registrado una leve relajación.

Moderado incremento de los tipos al consumo y bajada en los de la vivienda

La consecuencia de estas precauciones por parte de la banca, según el Banco de España, es un moderado incremento de los tipos de interés aplicados en el caso de los préstamos al consumo, mientras que en los créditos para adquisición de vivienda, la relajación habría supuesto un leve descenso de los tipos de interés aplicados y de los márgenes ordinarios, así como un ligero aumento de la relación entre el importe prestado y el valor de mercado del inmueble.

Igualmente, la encuesta refleja que el porcentaje de solicitudes de crédito rechazadas se mantuvo estable en el segmento de financiación a empresas, y se elevó levemente en los dos segmentos de crédito a hogares.

En cuanto a los sectores de actividad, el Banco de España señala que los criterios de concesión se habrían endurecido, durante el primer semestre, en las actividades inmobiliarias y, en menor medida, en las empresas del sector de la construcción y en las de comercio, manteniéndose sin cambios en las demás ramas.

En cuanto a las condiciones aplicadas, se habría registrado un cierto endurecimiento en las actividades inmobiliarias, permaneciendo el resto de los sectores sin cambios apreciables.

Por su parte, la demanda habría aumentado en todas las ramas de actividad, excepto en la de la construcción, en la que se habría reducido ligeramente.

Para el segundo semestre, se anticipan variaciones reducidas y de distinto signo de la oferta crediticia por sectores, mientras que en la demanda se prevé que se prolongarán las tendencias del primer semestre.

Para el tercer trimestre seguirá aumentando el endurecimiento de los criterios

Sobre las perspectivas para el tercer trimestre del año, las entidades financieras encuestadas prevén que los criterios de concesión de préstamos se mantendrán sin cambios en la financiación a empresas, se volverán a endurecer levemente en el segmento de crédito a los hogares para consumo y otros fines, y se relajarán ligeramente en los préstamos a familias para adquisición de vivienda.

En cuanto a la demanda, las entidades financieras anticipan que las solicitudes seguirán aumentando de forma moderada en todos los segmentos.

Por otro lado, el Banco de España recoge que durante el primer semestre los indicadores de calidad crediticia «propiciaron» un cierto endurecimiento de los criterios de concesión de préstamos en el segmento de financiación a empresas y en el de crédito a hogares para consumo y otros fines, lo que se explicaría por la menor tolerancia al riesgo por parte de algunas entidades financieras.

Para la segunda mitad del año se anticipa que estos indicadores podrían favorecer un nuevo endurecimiento tanto de los criterios de concesión, que afectaría al segmento de préstamos a empresas, como de las condiciones aplicadas, que en este caso se produciría en todas las modalidades.

El cambio climático también ha endurecido la concesión de créditos

El Banco de España también recoge en su encuesta que los riesgos asociados al cambio climático habrían propiciado, en los últimos doce meses, un «ligero endurecimiento» de los criterios de concesión de préstamos y de las condiciones aplicadas a las empresas denominadas ‘marrones’ y, al mismo tiempo, una cierta relajación en las compañías ‘verdes’.

Asimismo, estos riesgos habrían favorecido un moderado aumento de la demanda de crédito por parte de las compañías ‘verdes’ y ‘en transición’, principalmente para acometer inversiones en activos fijos, y un descenso en las clasificadas como ‘marrones’. Para los próximos doce meses, las entidades financieras prevén una prolongación de las tendencias mencionadas.